对于大多数明星来说,在迭代迅速的娱乐圈摸爬滚打多年,名利双收、财务自由后,从现实和自我价值等方面而言,人生都进入了下一个阶段:利用积累的雄厚资本进行创业或投资,实现财富增值和个人转型。

因此,可以发现,早年大小明星买楼、开餐馆、开服装店成风;近些年开影视公司、成立工作室、炒股又成为潮流。在“全民天使”、万众创业的时代背景下,股权投资也成为了明星热衷的投资手段,专职VC任泉、“著名的”投资人胡海泉、“颜值最高的女VC”Angelababy……VC成为越来越多明星们喜欢的新身份。

机构篇:任泉息影做VC,海泉上厕所都在看BP

明星做股权投资,成绩比较突出的还是几个明星成立的专业投资机构。

Star VC

Star VC的故事早已被众人熟知。

任泉、李冰冰、黄晓明是多年好友,在一起投资“热辣壹号”后,让他们看到了三个人的资源结合下的意想不到的效应,因此在2014年3月,三个人就实名注册了一家投资公司,把各自的资金、资源进行整合。在这个基础上,2014年7月正式成立Star VC.股权分配方面,三位创始人各占30%,管理团队占10%。后来黄晓明逐渐淡出并成立了明嘉资本,Star VC又引入章子怡和黄渤两位明星投资人,形成了现在的5人格局。在管理方面,只有任泉是全职打理基金,团队负责审核项目,合伙人实行一票否决制。

Star VC一期基金由黄晓明、李冰冰、任泉共同出资8000万元,如今已经全部投完,主投方向有移动互联网、时尚和快消品领域。第二期基金3亿元已经募集完。目前,Star VC正在进行第三期基金募集,规模约为10亿人民币。

Star VC有著名的“五不投”原则:不阳光不投、不大众不投、需要品牌支持不投、对员工不好不投、影视公司不投。同时,明星合伙人只做公司投资人,不做品牌代言。

据不完全统计,Star VC从成立至今两年多时间里,投资的项目有10多个,轮次偏后期,而且以跟投为主。所投项目分布在文化娱乐、电商、互联网金融、智能硬件等多个行业。

其中,小咖秀、融360估值超10亿美元,韩都衣舍已登陆新三板。不过有媒体爆料,包括融360、小咖秀等在内,实际上都只是很小金额的跟投。

海泉基金

按胡海泉自己的说法,海泉基金由来于“2004年自己所经营的唱片公司开始面临互联网大潮的挑战,这引发了自己对音乐产业未来发展的思考,在不断学习探索的过程中,逐渐对创业和投资产生了浓厚的兴趣,并成立了自己的基金,开始了跨界创投之路。”

2013年,胡海泉成立海泉基金,据悉目前海泉基金管理规模达13亿元,投资项目近30个。海泉基金除了胡海泉,其他几位合伙人都是专业的投资人士,据记者采访的海泉基金内部人士透露,几位合伙人根据背景不同,关注不同的细分行业,最后共同决策,目前投资的总规模已达3亿元。

“炮哥(注:海泉)对我们的意见还是很看重的,但是炮哥本身自己很专业,都不知道他自己哪来的时间做的行研。”该内部人士说。

海泉基金是享受国家政策性产业引导基金扶持的创投基金,其LP包括政府引导基金、老鹰基金、上市公司及高净值的个人。由于其LP主要为政府背景,2015年海泉基金共成立了5家专项基金机构,包括:针对国家重点扶持战略新兴产业投资的乾祥海泉甲号基金,针对环保产业投资的合众创投环保产业基金,针对互联网+及跨界项目投资的北京海纳百泉天使基金,和跨地区设立的辽宁金杨海泉股权投资基金,杭州钱塘湾海泉股权投资基金。此外还与老虎基金合作成立海鹰基金、与中科招商共同成立中科海泉影视文化基金,这两支基金都专门投资文创项目。

从投资的项目来看,海泉基金投资的轮次多为早期,覆盖行业广,文创、TMT、O2O、汽车后市场、医疗等都有涉及,用海泉基金创始合伙人王昱的话来说,海泉基金“只投国家战略性新兴产业,它们是代表未来的、可持续的”。投资方式来看,跟投和单独投资都有。

由于投资的多为早期项目,目前投资成果还看不太出来。不过胡海泉无疑是位非常合格的投资人,拿下基金从业资格证,连刷牙、上厕所都在看BP,其投资的项目大都得到了他不遗余力的宣传和站台。

VC夫妻档:黄晓明&Angelababy

黄晓明&Angelababy夫妇可以说是娱乐圈最会投资、VC界颜值最高的夫妻档,两人分别成立了自己的机构明嘉资本和AB Capital。

在2014年7月与任泉、李冰冰共同出资成立Star VC后,2016年4月27日,黄晓明正式对外推出明嘉资本。根据当时的公开信息,明嘉资本第一期基金在6月中旬结束,募资规模为5亿,LP主要来自战略投资者、地方政府引导基金、母基金等。同时,明嘉资本的投资将围绕泛娱乐领域展开,包括网络文学、视频、直播、VR/AR、游戏竞技等。计划每年投资13-15个项目,大约每个月投一个项目,单个项目投资金额在1000万左右。投资将主要集中于A轮,但早期项目也会跟进。

明嘉资本和海泉基金一样,采取的是明星投资人+专业投资人士结合的方式,其中,明嘉资本合伙人张晓婷曾参与Star VC第一期基金项目投资。工商注册信息显示,明嘉资本注册资本1000万元,黄晓明认缴出资额800万元,任董事长;张晓婷认缴出资额200万元,任CEO。

2015年6月,Angelababy创立AB Capital。据当时的说法,Angelababy会结合自身的工作,与投资的项目形成战略营销联盟。投资方向方面,AB Capital完全开放式,但更侧重于关注新女性生活方式的创业公司。

AB Capital目前投资的项目有洋码头、HeyJuice和住百家,具体投资金额未透露。根据Angelababy对这三个项目不留余力的宣传背书,及“结合自身的工作,与投资的项目形成战略营销联盟”的机构定位,让人不得不猜测AB Capital是否为以代言换股权,实际上并没有大的资金透入。

除了以上四家较为知名、投资项目较多的投资机构,还有著名主持人、乐蜂网创始人李静联合那英、梁静、蒋雯丽、戴军等一众明星LP创立的星创投;佟大为夫妇成立的悦佑投资;李亚鹏加入黑马基金,其LP有徐小平、王石、俞敏洪等商界和投资界大佬;姚明早就成立黄杉投资和弘远基金……不过这些明星机构都没有大的资本动向。

个人篇

相较于以上明星成立专业的投资机构,大多数明星的股权投资多为个人天使,说白了股权投资对于他们而言就是个人资产配置的方式之一。

赵薇:要论起投资回报率,不得不提的是前段时间被黑成翔的赵薇。2014年12月,赵薇夫妇以31亿港币占股19.3亿股入股阿里巴巴影业,相当于阿里影业9.18%的股权,成为阿里影业的第二大股东,到2016年10月,累计套现超20亿港元,持股比例降至4.97%。

此外,蚂蚁金服的个人股东中有赵薇的母亲魏启颖,一旦蚂蚁金服上市,这部分股份价值将无可估量。

赵薇还是阿里系基金云锋新创的股东之一,赵薇当初出资7500万元,持股2.4422%。近期云锋新创投资的圆通成功借壳上市,估计赵薇又获利数千万。

当然,很难讲清楚赵薇的多项投资靠的是其丈夫黄有龙,还是其囊括马云、任志强、王健林夫人林宁等的“顶级朋友圈”,亦或是其他什么。

奶茶妹妹:奶茶妹妹章泽天的投资始于其与刘强东的婚姻,据刘强东透露,其家族投资都是由章泽天一手管理,她已经投资了10多个项目,其中包括Uber。前几日,奶茶的“处女投”作业盒子完成了1亿元的B轮融资,投后估值1亿美元。

邓超:2014年,邓超加入周鸿祎、徐小平的“蒲公英计划”,支持手机软件创业者。据悉,邓超目前的投资的都是其个人资金。不过,邓超的此次投资并没有查到下文如何。

汪峰:作为Star VC合伙人章子怡的老公,汪峰除了创立FIIL耳机,还投资了视频直播平台野马现场,野马现场后来获得了黄晓明的明嘉资本的投资。章子怡、汪峰夫妇和著名天使投资人吴世春关系密切,这对“创投夫妻”后期或许会有更多的动向。

此外,年初乐视体育B轮融资爆出包括刘涛、姚明在内的11位明星股东;周杰伦投资的洗浴中心登陆新三板;王子文投资寻拍网……从事天使和VC的明星越来越多。

那些明星投资的项目,都活得怎么样了?

在遍地天使、全民创业的时代,投资人和创业项目都多如牛毛,能获得顶级机构投资的毕竟是极少数。对于创业团队来说,最初萌芽状态的最大诉求是没有钱和没有名气。明星当VC,这两个问题都可以迎刃而解,这就有了Star VC投资韩都衣舍的消息公布仅3天,就收到1021家企业的投资邀请,后来数量增长至2000多家。从中可以看出创业公司对于明星投资人的热情。

到目前为止,估计有超过100个项目得到了明星们的股权投资。除去阿里影视、乐视体育这种天生的巨无霸,明星投资的项目又活得怎么样?(以下为不完全统计)

独角兽:由于Star VC投资的项目偏后期,其投资的项目成果较为显著。Star VC投资的小咖秀和融360估值已超过10亿美元,晋升独角兽。

挂牌新三板:Star VC投资的韩都衣舍、海泉投资的艾洛维、Angelababy投资的住百家挂牌新三板、周杰伦投资的真爱范特西等已登陆新三板。

获得后续融资:Star VC——小咖秀、火乐科技、人人快递、明星衣橱;海泉基金——Ninebot、Remebot;明嘉资本——星云颜值、火乐科技;AB Capital——洋码头;奶茶妹妹——作业盒子;汪峰——野马现场。

没有后续动静:在记者统计到的50多个项目中,一半以上运营状态平缓,后续没有大动静。

被爆负面:Star VC——明星衣橱,传融资不顺、拖欠员工工资;海泉基金——猎公社,被爆死亡。

跟风?裸泳?

细究明星投资潮,有以下明显的特点:

明星自身的视角和眼光更为全面,不再局限于其所在的影视领域。可以看到,真正涉足资本市场的明星们的投资方向多元化,从TMT、大文娱到医疗、智能硬件,可比拟专业VC.

对于明星投资而言,比起传统的机构投资,在一开始就嫁接了另一种优势——粉丝经济。虽然说起“李开复是天使”比“Angelababy是你的天使”逼格更高,但消费者和市场或许更认Angelababy.明星的知名度让其投资的项目很容易打响知名度,动辄千万的粉丝是项目天然的用户群。

虽然现阶段的明星投资呈现一窝蜂之势,但明星投资人在专业上匮乏,因此没有形成完整的投资打法。包括做得较好的Star VC和海泉基金在内,现在还是以跟着红杉、IDG、经纬创投等顶级投资机构走为主。明嘉资本、海泉基金等看项目还依赖于专业的投资人,更不用说其他明星投资人。

对于被跟投的机构和创业公司而言,以少量的股权份额,换取这些当红明星们附带的星光和效应,无疑比高价邀请明星代言更实惠。

但就像前几年明星开餐馆和酒吧成了风潮,大部分人风风光光开业,倒闭时无声无息。此番明星投资潮也让人质疑,明星参与股权投资是玩票性质还是认真的?这一番热闹会不会悄悄散场?

更让人担心的是,VC本就难做,现在成功的投资人多拥有超高的学历或是创业成功后的转型。行业的超前性决定了对从业人员的专业素养、眼界、知识、学历等的高要求,跨界的明星,真的能胜任吗?

“我是自己拿钱实打实投进去的,自然非常关心投资的企业会否能够成功。这是辛辛苦苦的血汗钱,是要注意的,不能平白无故就不见了。所以我在投资中会比较谨慎、小心地选择,也会动用我的资源和平台帮助他们成长,希望可以帮助他们一起来壮大这件事情。”黄晓明曾对记者说。

胡海泉也曾对记者诉苦,忙到刷牙、上厕所都在看BP。任泉更是息影专职做VC。

前经纬投资人庄明浩曾评论Star VC说,对于明星来说,VC只是众多投资手段中的一个。VC做的好与不好主要看操盘者是谁。VC靠谱的本就不多,稍微靠谱点就能混得不错。Star VC两年投资两个独角兽、Angelababy投资的住百家登陆新三板、海泉的投资不乏很多发展很好的项目,刨开明星投资的幌子,其实在海量投资机构中这些投资成绩也算不错了。试问,有几家机构究其生命历程,能投出一家独角兽?

从明星个人而言,不可否认的是,“投资人章泽天”比“网红奶茶妹妹”好听。股权投资给明星带来的经济回报和名声远比买楼、炒股回报率高,明星们也怕顶上“项目死亡、光有颜值没有智慧”的帽子。

当然,潮水退去,方知谁在裸泳!